Мосбиржа опубликовала популярные акции января 2021гг.



Лидеры (Сбер, АлиБаба) были одновременно и в лидерах падения.

С уважением,
Олег.

Наш рынок преодолел половину падения.
S&P500 с 4800 упал на 4300, сейчас пытается отскочить и пробил 4500 вверх, в моменте s&p500 fut. = 1536.
Что дальше?

Напрягает перспектива повышения ставок в США и в России и инверсия кривой доходностей ОФЗ (после инверсии, вероятно летом 2022г., вероятно, будет рецессия).
iShares 10 UST (ETF на 10-летние US Treasures): цена вниз, т.е.доходности растут.



Индекс облигаций ОФЗ:



( Читать дальше )

Думаю, что
ЦБ РФ поднимет ставку 11 февраля 2022г. примерно на 1%.
И ЦБ РФ начнёт покупать валюту, примерно одновременно.
Думаю, ЦБ РФ (по бюджетному правилу, т.е. нефть выше $40) докупит валюту, которую недокупил с 24 января с 15ч., когда ЦБ РФ приостановил закупки.

В России экспорт больше импорта в более чем 1,5 раза, поэтому крепкий рубль не выгоден для бюджета.

Обсудить можно тут или на канале
t.me/OlegTrading
или в чате (более 900 участников) t.me/OlegTradingChat
Рекламы нет, ничего на каналах не продаю: просто хобби.

С уважением,
Олег.

Рубль резко укрепился:
курс с 80 (ЦБ продавал) дошёл до 75,5.
ЦБ РФ на рынке не видно.
С Украиной шумиха уже успокаивается.

Т е. курс фактически вернулся к уровню, который был до нагнетания по Украине.

Пишите в комментариях Ваше мнение,
по какому курсу ЦБ РФ готов покупать валюту.

Интерфакс написал бред?



С уважением,
Олег.

Когда рынок уже не бычий, то новичкам (видимо, в Тинькофф, в основном, новички) не просто:
их тянет к тому, что подешевело.
Если акция упала на 20%, почему она не может упасть на 50%?
А если смогла упасть на 50%, почему бы не упасть на 80?

Тинькофф Инвест Индекс
(больше всего купили за месяц, они упали):



Самые популярные иностранные акции:



( Читать дальше )

Провел опрос в чате.



Самые распространённые мнения о том, какая будет ставка после заседания:
— 9,00% (+0,50%): так думают 35%,
— 9,50% (+1,00%): так думают 34%.
Интересно будет проверить, какой % людей окажется прав.

Судя по доходности коротких ОФЗ (ОФЗ 26209, погашение 20 07 22г.: доходность 9,60%, близкие доходности по остальным коротким ОФЗ),
высокая вероятность поднятия ставки сразу на 1,00% до 9,5%.

С уважением,
Олег.

В головах большинства участников рынка и околорынка сомнения постепенно пропадают.




Теперь вероятность поднятия, ставки за 2 ближайших заседания ФРС близка к 100%.
Интрига в том — сколько раз в 22г. и на сколько поднимет ставку фРС, сколько раз в 23г.
Каким способом будет ФРС сокращать баланс:
просто ликвидировав свои UST по истечении срока или ФРС сможет выкупить с UST рынка.

Интересное время начинается.



( Читать дальше )

Для прикола, посмотрел Тиньков Пульс, чаты по акциям.
Самые популярные иностранные акции — те, что упали больше.







( Читать дальше )

Курс usd / rub сильно зависит от решений ЦБ РФ.

В 12:00 МСК Минфин объявит объём покупки валюты по бюджетному правилу на февраль.
Напоминаю: при курсе usd / rub выше 80, ЦБ РФ приостановил покупку валюты.
Возможно, в феврале будет большой объём, т.к. Минфин оценивал дополнительные нефтегазовые доходы в январе исходя из более низких цен на нефть.
Urals около $90 за баррель.
Минфин в январе купил валюты меньше, чем нужно по бюджетному правилу: возможно, ЦБ РФ докупит в феврале недокупленную в январе валюту.

Нефтегазовые доходы на февраль будут рассчитываться уже из $90 за баррель. Возможно, объём покупки валюты в феврале превысит $600 млн в день: скоро мы узнаем планы ЦБ по покупке валюты.

Если ЦБ РФ при urals $90 ничего не будет делать, курс рубля может полететь и на 70.
В России экспорт больше импорта более чем в 1,5 раза
Поэтому для бюджета не выгоден сильный рубль.
Поэтому ЦБ РФ, вероятно, в феврале возобновит покупку валюты.

С уважением,
Олег.

Крипта — как индикатор мягкой / жёсткой политики ФРС.
Исторический максимум BTC (биткоин) был 10 ноября 2021г. = $69 000.
В 2018г ФРС уменьшили баланс на $0,5 трлн и биток упал с $19 891 до $3 858.

Конечно, на биток влияют и ещё много факторов: падение доли рынка крипты с 70% до 50%, попытки стран взять трансакции под контроль и др.

С уважением,
Олег.